Author(s): Gonçalves, Sandra Ferreira
Date: 2014
Persistent ID: http://hdl.handle.net/10400.22/5453
Origin: Repositório Científico do Instituto Politécnico do Porto
Subject(s): Imparidade de clientes; NCRF 12; Qualidade da informação financeira; Manipulação dos resultados; Imparidade de ativos intangíveis; Imparidades em ativos fixos tangíveis; Earnings management; Impairment of intangible assets; Quality of financial reporting; Impairment of tangible fixed assets; Impairment of customers
Dissertação de Mestrado apresentada ao Instituto de Contabilidade e Administração do Porto para a obtenção do grau de Mestre em Contabilidade e Finanças, sob orientação da Professora Doutora Cláudia Maria Ferreira Pereira
Nota: 15 valores
A manipulação dos resultados torna-se possível devido à flexibilização existente nos normativos contabilísticos que permite aos gestores fazerem opções. Um exemplo desta flexibilização encontra-se presente na NCRF 12 devido à falta de objetividade inerente na determinação da quantia recuperável. Desta forma, esta dissertação de mestrado tem como objetivo averiguar se a qualidade da informação financeira é colocada em causa por via das imparidades de ativos, nomeadamente através da imparidade de clientes, imparidade de ativos fixos tangíveis e de ativos intangíveis, assim como, determinar os fatores explicativos que possam influenciar essa qualidade. Atendendo à revisão da literatura sobre a qualidade da informação financeira e sobre a NCRF 12, são desenvolvidos quatro modelos de regressão. Os modelos são construídos através de variáveis dependentes e fatores explicativos que correspondem a elementos contabilísticos retirados de diversas empresas nacionais. Os dados são extraídos da plataforma SABI, num espaço temporal de 2010 a 2012. Através da análise das regressões, é possível concluir que as empresas com menor dimensão, maior endividamento, maior rendibilidade e maior nível de imposto tendem a manipular resultados através das imparidades de ativos fixos tangíveis e imparidade de clientes. Relativamente a imparidade de ativos intangíveis existe maior tendência em manipular resultados quanto menor for a dimensão, o endividamento e a rendibilidade, e maior for o nível de impostos. No entanto, os fatores explicativos que são estatisticamente significativos perante as variáveis dependentes em causa são apenas a dimensão e o endividamento.
The earning management becomes possible due to the existing flexibility in the accounting standards and that allows managers to make choices. Example of this flexibility is present in the NCRF 12 because in this normative there is a lack of objectivity namely to determinate the recoverable amount. The purposes of this dissertation is to investigate if the quality of financial information is affected by impairment of assets, in particularly, the impairment of customers, impairment of tangible fixed assets and intangible assets, and as well, to determine the explanatory factors that may influence this quality. According to the literature review about the quality of financial information and the NCRF 12, it is possible to archive four regression models. These one are constructed by dependent variables and explanatory factors that correspond to accounting data issued from many companies. The data was extracted from the SABI database in a timeline from 2010 to 2012. Through the analysis of regressions, it is possible to conclude that firms with lower size, higher debt, higher profitability and greater amount of taxes tend to exhibit higher levels of earnings management by the impairment of tangible fixed assets and impairment of customers. In addition, the evidence found shows that in the case of intangible impairment of assets is susceptible to earnings management when is higher the level of taxes and lower size, debt and profitability. However, from independent variables included the only statistically determinants of the dependent variables are size and debt.
