Partilha de rendimento e decisões intra-familiares em Portugal : o caso das decisões de pedidos de empréstimo

• Author(s): Pechena, Iryna
• Date: 2013
• Persistent ID: http://hdl.handle.net/10400.5/11359
• Origin: Repositório da UTL
• Subject(s): Income pooling; modelo unitário; modelo coletivo; unitary model; collective model
• Document Type: Master thesis
• Language: Portuguese
• Advisor(s): Fontainha, Elsa
• Contributor(s): Repositório da Universidade de Lisboa

Description

Mestrado em Finanças

A situação económica e financeira de Portugal e o aumento de endividamento das famílias motiva a realização de estudo sobre a gestão das finanças das famílias e sobre o processo da tomada de decisões financeiras. Esta investigação centra-se na investigação da evidência empírica da prática de partilha comum dos rendimentos (Income Pooling) pelos casais portugueses e na forma como tomam a decisão de contrair um empréstimo (partilham ou são autonomia). As bases de dados utilizadas: o recentemente disponibilizado Módulo - Partilha de Recursos no Seio do Agregado Doméstico Privado do Inquérito às Condições de Vida e Rendimentos (ICOR), pela primeira vez realizado pelo Instituto Nacional de Estatística (INE) e Eurostat. A amostra é composta por 1.440 casais e a unidade de observação é o indivíduo (N=2.880) numa amostra representativa dos residentes em Portugal, maiores de 16 anos e vivendo em casal com ou sem filhos. Foram construídos três modelos Probit: i) income pooling; ii) a partilha na decisão de contrair um empréstimo; e iii) a autonomia na decisão de contrair um empréstimo. Os resultados indicam que não há evidência empírica da prática de Income Pooling e que o Modelo Unitário não é adequado como representando o comportamento dos casais portugueses. Existem evidências de que a decisão financeira em questão é tomada sem passar pelo processo de negociação. E que este processo não é adequado aos pressupostos do Modelo Coletivo mas sim, é do tipo de Parceria Igualitária, sem estarem definidas as áreas de responsabilidade de cada parceiro consoante o género.

The economic and financial situation of Portugal and the increase of excessive debt owned by families lead to development of studies about the families? financial management and about the financial decision making process. This investigation focus on the Income Pooling by Portuguese household members and on the decision about borrowing making process, if the decision is shared or autonomous. The databases used are: the recently provided Module on Intra-Household Sharing of Resources of European Union Statistics on Income and Living Conditions (EU-SILC), made available by the first time by Statistics Portugal (INE) and Eurostat. The final selected sample comprises 1.440 couples, the unit of observation is the individual (N=2.880) resident in Portugal, over 16 years old. Three Probit models were built: i) the Income Pooling; ii) the share of the decision about borrowing; and iii) the autonomy of the decision about borrowing. The results show that there is no evidence of Income Pooling practice and that the Unitary Model is not adequate for representing Portuguese couples? behavior. The results also suggest that the financial decision (borrowing) is made without a previous negotiation process. This process is not adequate for the assumptions of Collective Model, but it is more likely to be an Egalitarian Partnership Model, where the definition of responsibility areas of each partner according to the gender, does not exist.