Publicação
The Brexit : a case of financial contagion?
| Resumo: | O objetivo do trabalho é entender se o Brexit pode ser visto como um choque capaz de provocar contágio financeiro nos mercados bolsistas europeus. O contágio financeiro é definido como um aumento significativo nas correlações cross-market e nas volatilidades após um choque. Para testar a hipótese de contágio procedeu-se com a estimação das correlações e dos DP condicionais por meio de um modelo VAR-MGARCH: obteve-se evidência empírica de que o Brexit causou contágio financeiro. |
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| Autores principais: | Saerri, Guglielmo |
| Assunto: | Contágio financeiro séries temporais Financial contagion time-series analysis |
| Ano: | 2019 |
| País: | Portugal |
| Tipo de documento: | dissertação de mestrado |
| Tipo de acesso: | acesso aberto |
| Instituição associada: | Universidade de Lisboa |
| Idioma: | inglês |
| Origem: | Repositório da Universidade de Lisboa |
| Resumo: | O objetivo do trabalho é entender se o Brexit pode ser visto como um choque capaz de provocar contágio financeiro nos mercados bolsistas europeus. O contágio financeiro é definido como um aumento significativo nas correlações cross-market e nas volatilidades após um choque. Para testar a hipótese de contágio procedeu-se com a estimação das correlações e dos DP condicionais por meio de um modelo VAR-MGARCH: obteve-se evidência empírica de que o Brexit causou contágio financeiro. |
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